ブレイクアウト株の購入はやめよう：代わりにこれを実践しよう | Hola Prime

「リテストでの買い」の仕組み

「リテストでの買い」とは、価格が以前レジスタンスとして機能していたトレンドラインを突破した際に発生するものです。最初の急騰を追いかけるのではなく、価格がそのトレンドラインまで戻ってくるのを待ちます。この水準で買い手が参入すれば、SRの反転が確認されます。このアプローチでは、新しいサポート水準のすぐ下に明確なストップロスを設定できるため、リスクとリターンのバランスが取れた取引が可能になります。

再テストが失敗する理由：「ブル・トラップ」と「フェイクアウト」

再テストが成功するのは、市場の状況がそれを後押しする場合に限られます。「フェイクアウト」や「ブルトラップ」とは、価格がトレンドラインを上抜けして強気のシグナルを示したものの、その後その水準を支持線として維持できなかった場合に発生します。価格はトレンドラインの下まで反落し、そのラインは引き続き抵抗線として機能します。こうした失敗は、最初のブレイクアウトが持続的な買い圧力ではなく、短期的な過熱感によって引き起こされた場合にしばしば発生します。

警告サイン：出来高と価格構造の分析

再試験に不合格となる可能性を示す手がかりがいくつかあります。

• 出来高：初期のブレイクアウトが平均的な出来高または低めの出来高で発生した場合、その動きを維持するのに十分な市場の確信が欠けていることを示唆しています。

• 価格の基盤：重要な警告サインの一つは、リトレースメントの際に価格がトレンドラインで反発するのではなく、それを「突き抜けて」しまう場合です。もし反発の基盤が実際にはトレンドラインの下にあるのであれば、SRの反転は適切に確立されていないことになります。

• 高値の切り下げ：価格が2度目のブレイクアウトを試みたものの、1度目の試みに比べて「高値が切り下がった」場合、売り圧力が強まっていることを示しており、トレンドが反転する可能性が高い。

「マーケット・ウェザー」：ビットコインの役割

仮想通貨市場において、ビットコインは他のすべてのアルトコインにとっての「風向計」のような役割を果たしています。ビットコインが上昇ウェッジからの下抜けや、独自のブルトラップに陥るなど、弱気な動きを見せている場合、買い手はアルトコインの取引に踏み切ることを躊躇してしまいます。たとえチャート上の条件が完璧であっても、ビットコインに牽引される市場全体が弱気のシグナルを発している場合、その取引は失敗に終わる可能性があります。アルトコインのリテスト取引に参入する前に、必ずビットコインの価格動向を確認してください。

再試験の成功例と失敗例の比較

リテストが成功した場合は、最初のブレイクアウト時に取引高が大幅に増加し、多くのトレーダーが注目していることが示されます。さらに、ビットコインが上昇トレンドにある間に発生し、買い手が参入しやすい環境が整っている必要があります。一方、リテストが失敗した場合は、多くの場合、ビットコインの反落や初期の取引高の低迷と重なり、その結果、以前のサポートラインが再びレジスタンスラインへと転じるブレイクダウンにつながります。

リスク管理と参入ポイント

この戦略をマスターするには、あらかじめ出口戦略を立てておく必要があります。価格の動きが反転し、SR反転が確認できなかった場合は、損切りする覚悟をしておかなければなりません。3つの主要なブレイクアウトエントリー手法――(A) 初期ブレイクアウト、(B) リテスト、(C) スイング高値のブレイク――のうち、多くの人にとって最も扱いやすいのはリテスト（B）です。 ビットコインのような外部要因や出来高のような内部要因を理解することで、明確な優位性を得て、リテストを安定的かつ効果的なエントリー戦略へと変えることができます。