Pourquoi les traders perdent leur discipline après avoir réalisé d'importants gains. Le piège de l'euphorie expliqué

Tout trader rêve de cette incroyable série de succès. Vous suivez votre plan, effectuez des entrées sans faille, gérez les risques comme un pro et voyez vos profits grimper. C'est très gratifiant. Vous avancez avec assurance. Certains appellent cela « la zone ». Rien ne semble impossible. Mais quelque chose d’étrange peut se produire lorsque l’excitation monte trop haut. Vous commencez à enfreindre vos propres règles. Vous effectuez des transactions qui ne font pas partie de votre stratégie. Vous augmentez vos lots. Vous vous attendez à ce que le marché continue de vous récompenser de la même manière. Puis une ou deux mauvaises transactions surviennent. Soudain, les profits que vous avez accumulés avec patience s’envolent en quelques minutes. De nombreux traders sont confrontés à ce moment. Il a un nom : le piège de l’euphorie.

Il est important de comprendre que les gros gains suscitent des émotions fortes. On se sent plus malin, plus habile et plus puissant qu’auparavant. Cela peut conduire à prendre des décisions dictées par l’excitation plutôt que par la logique. Une fois que l’on comprend comment fonctionne ce piège, on peut éviter de perdre les gains durement acquis.

Qu'est-ce que le piège de l'euphorie ?

Une longue série de victoires change votre état d'esprit. Vous passez de la prudence à une confiance excessive. La peur de perdre disparaît, remplacée par la conviction que vous ne pouvez pas vous tromper. Cet enthousiasme vous pousse à rechercher le plus de gains possible, le plus vite possible. Le marché n'a pas changé, mais votre état d'esprit, lui, a changé.

Certains traders décrivent cette phase comme le sentiment d'être un roi au sommet d'une montagne. Le problème, c'est que cette montagne est faite de résultats éphémères. Si vous commencez à prendre plus de risques simplement parce que vous vous sentez invincible, vous perdez les bases qui vous ont permis de gagner au départ.

Pourquoi la discipline s'affaiblit après de solides progrès

Les bénéfices importants stimulent le système de récompense de votre cerveau. Celui-ci en redemande. Plusieurs changements courants poussent les traders à perdre leur discipline.

• Le risque passe au second plan

Comme vous disposez d'une marge de manœuvre plus importante en termes de bénéfices, vous vous persuadez que prendre des positions plus importantes n'est pas un problème. Vous commencez à croire que vous jouez avec l'argent du marché plutôt qu'avec le vôtre. Mais chaque bénéfice reste du capital réel. Une taille de lot plus importante peut réduire à néant des jours d'efforts.

• Tu oublies la stratégie qui a vraiment fonctionné

Les traders ont souvent tendance à s'impatienter après une série de gains. Attendre des configurations de qualité leur semble interminable. On commence à voir des opportunités partout, même lorsque les graphiques ne sont pas clairs. On se lance alors dans des transactions qui ne correspondent pas à sa stratégie. C'est à ce moment-là que la discipline vient à manquer.

• La confiance émotionnelle prend le pas sur la pensée logique

Vous pensez que cette période de succès va durer éternellement. Vous croyez avoir percé le secret du marché. Cette confiance aveugle vous empêche de prendre conscience des risques et vous pousse à ignorer les signaux d'alerte.

• L'accent n'est plus mis sur les procédures, mais sur l'argent

Tu regardes ce que tu as gagné et tu imagines tout ce que tu pourrais gagner de plus si tu te donnais juste un peu plus de mal. Tu cesses de penser comme un trader et tu commences à penser comme un joueur.

Le danger caché de la phrase « Je mérite mieux »

Après avoir obtenu de bons résultats, les traders ont le sentiment d'avoir mérité de récolter des gains plus importants. Vous avez travaillé dur et vos bénéfices confirment votre savoir-faire. Vous souhaitez désormais profiter de la hausse. Vous pourriez déplacer votre stop loss ou le supprimer complètement, car vous êtes convaincu que le marché va rebondir. Vous pourriez ouvrir plusieurs positions à la fois, car vous recherchez davantage de sensations fortes. Ce sentiment de « je mérite mieux » conduit à prendre des décisions imprudentes.

Le trading vous donne ce que le marché vous accorde, pas ce que vous méritez.

Le marché se moque bien de savoir si vous avez respecté les règles. Il ne récompense pas l'effort. Il récompense la discipline et la constance. Vouloir prendre sa revanche sur le marché après une perte est risqué, mais chercher à en tirer davantage après un gros gain est tout aussi dangereux.

Les traders pour compte propre le ressentent encore plus

Si vous tradez pour le compte d'une société de trading, vous subissez une pression supplémentaire. Il y a des règles, des objectifs de profit et des baisses quotidiennes. Lorsque vous enchaînez les opérations rentables, vous avez envie de relever le défi plus rapidement ou d'augmenter les versements sur votre compte financé. Le succès attise l'enthousiasme. Mais les règles de la société de trading ne laissent aucune marge de manœuvre. Une seule erreur due à l'émotion peut coûter cher au compte.

De nombreux traders financés perdent leur capital après avoir réalisé des gains, et non après avoir essuyé des pertes. Ils perdent leur concentration au moment où ils sont au sommet. C'est comme si, après avoir atteint le dernier niveau d'un jeu, on appuyait soudainement sur les mauvaises touches parce que l'excitation a pris le dessus.

Les signes qui indiquent que vous êtes en train de tomber dans le piège de l'euphorie

Vous risquez de ne pas vous rendre compte de ce changement d'état d'esprit avant qu'il ne soit trop tard. Voici quelques signes courants.

• Vous négociez sans attendre de confirmation

Tout à coup, chaque chandelier semble être un piège. On cesse de surveiller les niveaux clés et les signaux de risque.

• Vous vous concentrez sur les bénéfices plutôt que sur votre plan

Vous consultez le tableau de bord de votre compte plus souvent que votre graphique. Cela montre que vous vous attachez à l'argent, et non au processus.

• Vous augmentez la taille de votre position sur un coup de tête

Pas de tests. Pas de logique. Juste de l'excitation. C'est un signe évident de danger.

• Vous ignorez les ordres stop

Vous partez du principe que le marché doit suivre votre orientation, car il l'a déjà fait par le passé.

• Tu te sens invincible

On a souvent l'impression que tout va bien juste avant que les choses ne tournent mal.

Repérer ces signes à temps vous permet de prendre du recul avant que les erreurs ne s'accumulent.

Comment rester discipliné après avoir réalisé d'importants gains

Il existe des moyens concrets de protéger votre compte lorsque les émotions sont vives.

• Faites une pause après avoir réalisé d'importants bénéfices

En mettant de côté le trading pour la journée, vous laissez à votre cerveau le temps de se ressourcer. Vous conservez ainsi vos gains et évitez les transactions impulsives.

• Prenez du recul lorsque les émotions montent

Si vous souhaitez continuer à trader, utilisez des lots plus petits. Cela vous aidera à garder votre sang-froid.

• Considérez les bénéfices comme un capital qu'il faut préserver

Ce n'est pas de l'argent disponible. Ce n'est pas de l'argent en plus. Cela fait partie de votre patrimoine à long terme.

• Passez vos règles en revue chaque jour

Rappelez-vous pourquoi vous avez établi ce plan. Cela vous aidera à ancrer votre comportement.

• Définissez un objectif de profit maximal par jour

Une fois ce niveau atteint, arrêtez de trader. Les gagnants savent quand il faut fermer la plateforme.

• Notez votre état émotionnel

Mettez vos sentiments par écrit. Cela vous aide à prendre conscience de l'évolution de vos schémas de pensée.

L'essentiel, c'est de ne pas oublier pourquoi vous avez gagné. Vous avez gagné parce que vous avez respecté les règles. Conservez la même structure.

Les meilleurs traders accordent plus d'importance aux gains qu'aux pertes

Certains pensent qu'il ne faut se protéger que lorsque l'on subit des pertes. En réalité, la discipline est encore plus importante lorsque l'on est gagnant. Lorsque votre compte s'étoffe, vos responsabilités s'accroissent en conséquence. L'objectif n'est pas seulement de gagner de l'argent. L'objectif est de le conserver.

La confiance, c'est bien. L'excès de confiance, ça coûte cher.

Gagner n'est pas la ligne d'arrivée. C'est le début d'un nouveau défi.

Les meilleurs traders restent humbles même après avoir engrangé d'énormes gains. Ils continuent à se comporter comme des débutants qui s'attachent à apprendre chaque jour. Cette humilité les met à l'abri du piège de l'euphorie.

Conclusion

Tout trader aime gagner. C'est cette joie qui pousse bon nombre d'entre nous à se lancer sur les marchés financiers. Mais si vous laissez l'excitation dicter vos décisions, le marché vous reprendra ce qu'il vous a donné. La meilleure façon de protéger vos gains est d'adopter le même comportement que celui que vous aviez avant de les réaliser. Restez patient. Suivez votre plan. Respectez les risques. Votre état d'esprit pendant une série de gains détermine la longévité de votre carrière de trader.

La prochaine fois que vous enchaînerez une série de gains importants, prenez le temps de faire une petite pause pour fêter ça. Savourez ce moment. Mais ne laissez surtout pas cette émotion influencer votre prochaine transaction.